巨头上调单价10万元每吨，能否抄底周期股......

本周，因长假只有周五一个交易日，总体看比节前的情况要好，成交量重回万亿，共64只个股涨停，连板股总数从节前的3只回升到6只，个股方面，智能电网概念股国电南自3连板，化工股深圳新星4天3板，电力股滨海能源4天3板、新中港2连板，水务的江南水务2连板，资产重组的凤凰光学2连板，周五全天上涨个股3433只，下跌个股1007只，赚钱效应回暖。

农业种植、猪肉、体育产业、纺织、医美、饮料等多个消费板块周五大涨，但没有板块出现涨停潮，热点的强度和集中度都有限，整体上来看市场热点较为分散。大涨的消费类板块以低位超跌板块为主，显示出市场高低切换的态度，但板块上涨的持续性不强，仍需观察。

电力板块周五展开调整，节前活跃的煤炭、特高压、光伏等板块跌幅居前。这些板块在消息面上并无太多利空，或是主力资金趁周五市场高开选择获利了结所致。明天看能否快速进行修复，如果节前的这些热点板块不能修复，下周将展开一轮调整行情。

综合来看，周五市场选择高低切换，低位消费类板块个股迎来普涨，但热点较为分散，反弹的力度也有限，持续性需要观察。

消息面：

1、美团"二选一"遭反垄断处罚34.42亿元。市监总局依法对美团在我国境内网络餐饮外卖平台服务市场实施“二选一”垄断行为作出行政处罚，责令美团停止违法行为，全额退还独家合作保证金12.89亿元，并处以其2020年中国境内销售额1147.48亿元3%的罚款，计34.42亿元。对此，美团回应表示，将按照《行政处罚决定书》和《行政指导书》全面深入自查整改，杜绝“二选一”。饿了么也表示，坚决不从事“二选一”行为 自觉维护外卖行业公平良性的竞争环境。

资本市场太贪婪，这些资本家毫无政治敏感性，前面对阿里巴巴和滴滴的反垄断处罚，都不长记性，别说我们是社会主义国家，就是西方的资本主义国家都不会容忍资本家的垄断行为。我们国家的监管对最近20年来发展起来的互联网巨头们已经够仁慈了，原本是希望你们能像华为一样走出国门垄断国外市场，而不是让你们资本家在国内通过资本的力量，用前期砸钱超低价的方式来干死竞争对手，一旦对手死掉，就一家独大垄断市场搞“二选一”、搞提价，老百姓现在坐滴滴的费用已经不低于出租车了，美团的提价和抽水让老百姓的生活成本变高，也好不到哪去。

美团就是想用二选一来干死饿了么，饿了么不得不跟着搞二选一，为何这次对饿了么没有处罚，而单单处罚了美团？这就是国家的高明之处，通过市场行为，扶持饿了么来对抗美团的垄断和一家独大。

资本主义国家早在百年以前就把垄断玩烂了，才有了资本主义国家的反垄断法，现在国内这些资本也想在我们国内玩，我相信国家监管和高层的眼光及能力，不会让这些资本家得逞的，并强烈建议加大处罚和监管力度，就像对待想抢菜农菜贩养家糊口的营生的“社区团购”资本那样，封杀在萌芽状态，还菜农菜贩一个养家糊口的营生。

2、停产限产不搞“一刀切”，电价浮动调整为不超过20%。国常会指出，加强分类调节，对高耗能行业由市场交易形成价格，不受上浮20%限制，在稳定居民、农业、公益性事业电价前提下，将市场交易电价上下浮动范围由分别不超过10%、15%，调整为原则上均不超过20%。

四季度的大方向--新能源、周期股、基建、金融（ps:两大板块为新能源、周期股；两大产业链为基建、金融）

先来看看机构是如何看待金秋十月市场的：

1、国君--关注低估值。盈利端下行预期已充分，分母端的持续发力将驱动十月行情。一是盈利端下行预期充分：消费、地产持续回落，限电限产与双控扰动生产，9月PMI下穿荣枯线，稳增长已成为市场共识。四季度盈利增速亦确实面临较大下行压力，但当前盈利的预期底已经出现，从未来12个月的移动盈利预期来看，近期已逐步见底并小幅回升。二是分母端将持续发力：宽松超预期仍是分母端核心，10月MLF、逆回购大规模到期以及政府债发行提速，资金缺口较9月扩大，叠加局部信用风险的额外需求，宽松有望超预期。此外中美苏黎世会晤释放积极信号，市场风险偏好近期亦有所修复。三是海外风险可控：美国债务上限问题得到缓解，美债利率仍有上行压力，但中美货币政策的分化使其影响有限。

2、粤开--布局结构性机会，关注四大主线。当前市场处于政策面与基本面的博弈中，资金切换带来今年市场风格的快速轮动，节后市场情绪有所修复。四季度A股通常有日历效应，资金布局传统行业并提前布局明年景气方向。而当前三季报线索尚有限，我们认为应均衡配置，布局结构性机会。

3、国盛--节后的反攻方向。历史经验显示长假后的股市有望迎来反攻，且三季报业绩对于节后股价涨跌具有很强的解释力。配置上建议以下三条主线：一是“盈利下、ROE上”的重要特征，就是依靠分子端高增消化估值，且节后股价涨跌与三季报高度相关，继续看好相对业绩优势明显的上游能源链(石化、天然气、油运油服)以及前期经历充分回调的周期品(铝/小金属、化纤、磷氟化工)；二是未来1-3个月，(货币宽、信用紧)—>(货币、信用双稳)的趋势变化是相对确定的，对于价值股维持逐步增持的建议，低估值首推：电力、券商、航空；三是新基建发力方向，重点关注新能源基建(风光、储能、特高压)、国产工业软件等。

锂矿龙头大幅上调产品价格：

10月10日，赣锋锂业发布调价通知函：自即日起，金属锂全系列产品(工业级金属锂、电池级金属锂、锂材锂带产品)单价上调10万元/吨；丁基锂产品单价上调10%。今年以来，受锂电板块持续高景气影响，产业链多环节产品涨幅较大。

金属锂从1月4日的48.5万元/吨涨至10月8日86.5万元/吨，累计涨幅78.35%；
　　

碳酸锂99.5%电：国产从5.3万元/吨涨至18万元/吨，累计涨幅239.62%；

六氟磷酸锂从11.25万元/吨涨至46万元/吨，累计涨幅308.89%。