40%！这肉舒服！

指数没有太大的变化，个股继续轮动补涨，短期继续看多做多市场。

整体看，最近市场的盘面是比较凌乱的，题材和方向很多，估计很多投资者没有适应过来。

感觉什么方向都在打，感觉哪里都是“赚钱机会”，其实这段时间就是我在10月中下旬给大家强调最多的，3季报落地后，11月初大概会有一个市场整体的情绪修复。

这个情绪修复，会对一些错杀，或者即便没有错杀，但利空落地兑现的品种，都会进行一个修复

所以看到了当下其实方向上的主线是不太明朗的，但又都集体轮动了一遍。

我觉得其实市场当前是有一条线的：中小市值品种！

此前市场的关注度特别低，最近市场风口转向了补涨的逻辑，所以很多低位品种，只要稍微有点小利好，就很容易吹起来！

这个可能是今年尾巴甚至明年的一个大方向。

为什么这么说？

简单给几个理由：

1、从之前的“大而美”转向“小而美”

2、GJ政策层面的引导：专精特新（必然是细分领域龙头，隐形冠军为主）

3、“小而美”归根结底其实是成长股

4、全球当下经济滞涨，全球疫情，叠加逆全球化趋势逐步凸显等等的大背景下，“大而不倒” 显得力不从心，大象要保持一个逐年稳定20-30%的增长会更加困难

所以我们后面依然会继续聚焦“小而美”的隐形冠军，成长股。

2021 年中小市值公司跑赢大盘。

2020 年市场普遍认为“中小盘公司将长期被边缘化”，都认为注册制的到来，标志着以“大而美”的时代到来，而实际情况并非如此。

2016 年以来，中小盘的不良表现主要有2方面的原因：

1、中小盘前期高估值的消化

2、并购重组爆发带来商誉减值

站在 2020年的时间点看，这两个因素都已经大幅缓解。

在中小市值公司选股方面，我们的心得：

1、重视行业赛道。

公司所在的行业赛道的重要性在某种程度上要高于企业的行业地位，因为资本市场看的是空间和持续性，其本质是在大的产业趋势中寻找公司。

2、关注企业的技术延展性。

公司形成完整的技术平台，在原有的 A 市场，公司做到细分龙头，但天花板明显，但公司通过技术平台的延伸，可涉足 B 市场和 C 市场，下游潜在的市场空间不断放大，这类公司比较容易做大。

总的来说，我们依然聚焦于“小而美”，细分领域龙头，隐形冠军，成长股。

市场方面，淡化指数，重板块和个股。

依然是轮动行情。

医药股方面，今天午盘号说了。

新媒股份，这2天持续放量，大资金应该是进去了，今天继续往上打。

前天也说了策略。

我说过，短线和中线的区别。

短线你走了后，会去其他地方，但可能会卖飞。

中线的话，你前天20cm扔一半出去，底仓是有的，肯定能拿住。但也有可能会回调，不一定像昨天和今天这种走势。

所以不同的策略，不同的结果。

我觉得短线扔完的也别懊恼，盈亏同源。

月线来看，光11月跑了一半，已经40%的大肉了！

有些利润真是守出来的！

恭喜我们持有新媒的朋友，格局了这么久，终于拿出来了。

军工方面，简单说一下。

军工股昨天跳水是在午后出现的，这个时间点是非常微妙的，正好是两国元首视频通话的时间点。

至于为何大跌，应该是白灯的发言，缓和是利空军工的。

但仔细思考后其实就知道只是一面说辞而已，实际上没那么简单。

另外再从交易的角度来看：

1、军工指数最近累积的涨幅不小，从10月13号至11月15号，最大涨幅高达22%。并在反弹中创了新高，这里短线资金有落袋的意愿。

2、军工行业的成长性，这点已经得到了很多资金的认可，且在各个季报中也得到了证实。中长期看他的逻辑是没有改变的，对于这样的突然下跌，可看成是在大趋势中的小调整。

3、在业绩趋势、形态向上的前提下，大的调整后，可能是比较好的上车机会。短期，该板块突然的下跌是情绪性波动为主。

其他没动，今天情绪不错，对昨天的大调整进行了修复。

短线跟踪：

纵横股份（军工，无人机），10月11日分享，33.24元附近，目前浮盈10%左右。

台基股份（半导体），11月4日分享，23.6元附近，目前浮盈6%左右