 |
|
|
今天市场大幅调整，成长板块明显回落，金融地产等价值板块走强，市场出现了比较明显的翘翘板效应。 当前市场处于修复状态，成长板块经过这轮上涨，龙头普遍出现了50cm的涨幅，后面的行情主要还是看二季度业绩情况，经过这波比较大的涨幅以后，调整一下也比较正常。 金融地产 金融地产为代表的价值板块整体比较强势，主要还是看好地产龙头，前期成长板块大幅反弹的时候，地产龙头整体出现了20CM左右的调整，调整幅度也比较充分了，前天的文章也重点提示了地产板块的逻辑。 下面是客观事实，央企地产龙头是保利发展，当前阶段逻辑好。未来地产行业大的逻辑还是集中度提升，部分比较激进的民企地产公司不得不退出这个市场，经营稳健的央企地产龙头有望实现市占率的提升。 基建 除了地产板块以外，价值板块还可以关注一下基建相关的方向，在稳增长的背景之下，今年基建板块的景气度整体还是提升的，特别是临近中报业绩披露，大部分基建公司整体业绩还是比较不错的。 下面是客观事实，央企基建龙头是中国交建和中国中铁，地方基建龙头是山东路桥，工程机械板块龙头是三一重工，恒立液压和建设机械。 火电 今天比较惨的是电力板块的火电龙头，下午出现了比较大幅的调整。小研了解了一下，主要有两个因素： 1、传闻火电龙头可能要拆分旗下的新能源业务单独上市，这个有点类似之前的华润电力，拆分可能会导致母公司出现比较大的调整。 不过火电龙头之前表示不会拆分新能源业务单独上市而且公司旗下新能源业务也暂时不满足拆分的条件，目前来看这种拆分的可能性是非常低的。 2、煤炭价格依然比较强劲，火电面临的成本压力依然比较大，火电业务短期盈利看不到改善的情况。 今年中游企业确实依然处于比较惨的状态，特别是临近中报，市场对成本上涨的担忧有所加大，相关公司的gu价也比较容易出现大的波动。 从盘后的数据来看，火电龙头的买方和卖方基本都是机构，包括沪港通在内的机构一共卖了5个亿并且买入了2个亿，今天火电龙头的大跌主要还是机构砸盘，火电龙头同时在大A和港gu上市，港gu跌幅小于大A。 成长 成长板块相对比较强势的还是光伏板块，像逻辑比较强的硅料龙头通威股份基本没有出现调整。回撤比较多的主要是新能源汽车的电池龙头和汽车零部件板块，市场主要还是担心电池龙头中报的盈利能力，今天电池龙头也专门发了一个澄清公告。 小研个人感觉电池龙头长期逻辑没有太大问题，短期盈利能力确实不好判断，二季度盈利能力大概率比一季度好一些，但是碳酸锂价格依然很贵，电池龙头业绩改善的幅度不会太大。 汽车零部件 汽车零部件主要还是担心中报业绩，毕竟二季度受疫情影响，汽车整体销量不好，零部件公司二季度业绩也不会太好，但是三季度随着刺激zc落地，汽车行业销量会有很明显的改善。下面是客观事实，汽车零部件龙头是德赛西威，华阳集团，伯特利，瑞可达，拓普集团，文灿股份，旭升股份。 总结：成长板块前期涨幅比较大，短期面临一定调整压力，不过中报应该是大部分公司业绩低点，三季度会有明显改善，调整后可逢低关注。 很多人买的都是假、擦边球五常大米，真正的叫五常大米稻花香（不是长粒香、清香稻）小研强烈推荐家里一直吃的正宗五常大米，产地《舌尖上的中国》五常大米取景地龙凤山，价格非常低！带有执行标准GB/T 19266，五常产地证明商标和国家地理标志保护产品标志。用的是优质稻种“稻花香2号"，放心去买！数量有限！ 风险提示:本文仅为个人观点不构指导,投资需谨慎 著作权为公众号:调研心得,未经授权禁止转载 调研心得 金融人士的投资秘圈 扫描右方二维码关注我 赚钱不易、星标置顶、点击 “在看” 鼓励继续创作就是支持您自己 |
下一篇：幽兰行天下：6月10日淘金早参
防走丢！小研最新注册：星辰投研
微信扫描上方二维码进行订阅。