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【胖哥复盘】有个预期落空!

原创:佚名   胖哥每日复盘   2022-06-20 - 小 + 大


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老司机教你散户也能学会的gu市干货

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(胖哥不是老师,你自己才是自己的老师)


  01 聊聊盘面

今天三大指数全天走势分化,上证指数围绕平盘附近震荡,创业板指高开后震荡走高。盘面上,赛道股再度活跃,风电、储能等板块内个股掀涨停潮。教育股午后大涨。下跌方面,煤炭、石油等资源股集体大跌。总体上个股涨多跌少,两市超3100只个股上涨,超百股涨停或涨超10%。沪深两市今日成交额11645亿,较上个交易日放量711亿。板块方面,厨卫电器、汽车热管理、风电、储能等板块涨幅居前,煤炭、油气、草甘膦、化肥等板块跌幅居前。截止收盘,沪指跌0.04%,深成指涨1.27%,创业板指涨1.99%。北向资金全天净卖出97.03亿元。

6月LPR未能连降。
在5年期以上LPR(贷款市场报价利率)创单次最大降幅后,6月LPR未能实现连降。6月20日,最新一期LPR报价出炉:1年期品种报3.70%,5年期以上品种报4.45%,均与前期持平。
即我们这边降息预期落空。
其实胖哥觉得不是啥坏事。不降息可能反而说明对经济有一定信心了。
现在股市开始走强,就是因为对经济的信心开始修复。如果这个时候再降息,不排除会有声音质疑,是不是担心经济前景,才得继续放水?
个人认为,后面倒不如让经济自然走好,前期放的水慢慢会出效果。
事实上,5月多项宏观数据都好于预期。
5月工业产出同比转正,略超市场预期;5月零售销售同比下滑幅度明显缩窄,好于预期;5季度固定投资同比增速放缓,但环比保持增长;5月外贸数据表现强劲,出口表现强劲,进口同比增速改善,贸易顺差继续维持历史高位。
个人认为,整体来讲,如果6月数据进一步好转,不排除股市还能再上一个台阶。
讲完宏观,我们再说指数的技术面。
胖哥个人认为压力还是很大。上证今天高位十字星,上方套牢盘很重。最近市场赚钱效应不错,但市场走好的时候,有时也会出现“慢涨急跌”。短期内要注意风险,特别是一些高位的板块、个股。股市的一般规律就是不太可能只涨不跌。

 02 聊聊板块
今天《胖哥盘前评论》有个观点就是关注消费。胖哥认为,可以适当关注消费,注意新能源赛道股的风险。
消费这块,个人看好家电、白酒和消费电子。
经济要想企稳复苏,消费是必须表现和刺激的。

刚刚过去的周末正逢618大促,线上线下消费市场均现回暖迹象。与此同时,2022年新能源汽车下乡也正式开启。业内预计,在消费复苏整体承压之下,新迹象和新需求提振了消费市场的信心。随着促消费政策落地显效,市场将加速回暖,支撑消费步入回升通道。专家表示,从中长期来看,我国进入新发展阶段,人民群众对美好生活的需要日益增长,个性化、多样化、品质化消费快速发展,消费市场规模扩大和需求升级的动力依然强劲。(《经济参考报》)

消费复苏利好消费品;油价如果下行,通胀缓和,上游生产成本下降,利好大部分消费品(为了表述严谨,强调下“大部分”)。
我们可以观察几个中军龙头(强调下,仅作为观察,非推荐买卖):
比如家电的格力电器、美的电器,包括wind家用电器的板块指数,白酒的五粮液、山西汾酒,包括wind白酒的板块指数,这些今天走势都是强于大盘的。
今天消费电子的板块指数,也是强于大盘的。
此外,胖哥一段时间来看好的猪肉,个人认为涨了一波,目前性价比比前段时间低了,如果近期能跌下来更好。
工程机械继续关注。
新能源,长期来讲我肯定看好,但个人认为现阶段有点太高,中小投资者要注意风险,资本市场中,最疯狂的时候往往最危险,吃最后一口肉很容易成为买单者。长期看好不代表一定要高位接盘长期吃套。

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胖哥,做过财经记者,供职过国内某百家全牌照私募基金。深圳交通广播前海之声特约嘉宾。现在是职业投资人。

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