重视一下28切换的可能性

【重要提示】本文仅是个人交易复盘笔记。文中所提及任何观点及个股仅是举例，绝非买卖建议。股市有风险，投资需谨慎。

今天早盘，市场普反得非常莫名其妙。反复之前的调整完全没发生过一样，各种前期强势板块呼呼往上打。

果然，帅不过三秒，开盘一个小时后，就可以各种回落了。而且这种回落，使得大盘的反弹格局变得更差。

调整中，不怕不反弹，就怕没有质量和持续性的反弹，这种失败的反弹会让恐慌加剧，调整级别变大。

然后呢，在这种冲高回落的盘面里，还是有一些新的可能性在酝酿，今天我们来探讨一下这个。

在过去的每一波指数阶段大跌，常规都会出现什么？就是权重股的先行创新低。

在过去2年里，主板传统权重股是市场典型的空头指标：涨的时候，不怎么涨，跌的时候，领跌。

印象中，当下这种不一样，至少已经有2年没有发生过了：

指数阶段性跳水，主板的传统权重股率先止跌，领先于大盘，走出小规模的持续性反弹。

并且在大盘反复波动的时候，这些权重股表现出了，很久没有的独立性走势。

在我们的认知惯性里面，我们通常把大盘下跌，权重涨，理解为：护盘。

但以前的护盘式走法，最大的特点是：没有持续性，且没有独立性。

最近这三天，似乎有点不一样。

然后说说逻辑认同和概率：

人性往往是有很强的线性思维，趋势思维：即，内心深处相信已经发生的，会继续发生。

但投资领域里很重要的一个理念是：趋势的尽头是周期。

新能源的高景气，强未来，走到今天，已经没有人不服气，不认同了。

所有人都相信这是未来的大势所趋。但别忘了，越大的未来，越大的变革，在演进过程中，反复和曲折就会越剧烈。

比如说油价，煤炭，十年前就说是未来的夕阳能源，终将被替代。也确实，在过去十年里，他们曾经几度跌得妈都不认识了。

然而，我们也看到了，在一些周期节点里，他们的反弹夸张到整个世界都为之头疼。

清洁能源，碳中和的大势所趋中，也发生了欧美这些伪环保国家开始出现态度上的松动。

也许，新能源是人类的未来，但是全面替代，或者说成为主流能源，可能我们这代人是没有机会见到的。我们经历的，是这场变革的中段，因此，必然要面临反复。

回到股市上，把时针拨回2年前，那会儿以茅台为首的消费股疯狂上涨，涨到后来，没有人怀疑茅台的商业模型价值：哦，这是一家永续经营型的现金奶牛，他们的估值可以用10年后来的规模去计算。

到今天，茅台作为现金奶牛的商业模式并未被证伪，但是市场的关注点已经不在这了。

这两年，大家关心新能源，用类似的宏大叙事，去理解和鼓吹新能源。

有什么不一样？

你新能源行业景气，各种涨价各种疯狂，他茅台飞天今天就能原价买的到了？

趋势的尽头是周期，板块热点无非就是人们阶段性的关注点不同罢了。

我们做交易，经常讲一个词：值博率。

在当下，哪个值博率好，其实不言而喻。

然后，如果28行情真的演绎成功，什么方向是值得重视的？

总不能说就是什么平安，招行，而没有弹性标的和炒作方向吧？

核心方向，应该是低估值，低位置为特点的传统板块。

包括最近的什么火电油运之类的，其实也默默走出了很久的持续性了。

然后是一些逻辑上的犹豫：经济好像不那么强劲，很多板块现在基本面很差。

请注意，上涨逻辑分两种，一种是炒景气扩散，一种是炒预期拐点。

如果没有对宏观的担忧，你觉得当下的很多传统板块的低迷，是怎么能够维持这么久的？

...... ......

然后，再说回依然是盘面主流的高位新能源。

目前新能源板块，逻辑和走势最强的，非储能莫属。

但是储能板块走到今天，是充分演绎的结果。接下来的任何一天，板块日内大涨，都不说明什么（不说明强势，不说明阶段），他们的日内强势，可能是惯性博弈，也可能是未结束的中途，你无法分辨。

因此在参与上，把握两个原则：

1. 不日内大涨去追，看好，想买，以低吸为主。 （比如这两天，你追储能里面最强的票科信技术，会连续遭遇日内的大回落）

2. 处理上，以个股走势规则，设定一些关键支撑位的买卖点观察。说白了，这种充分博弈的票，涨一天，不说明强势，跌一天不说明弱势，某种意义上，就是纯随机。

个股走势可以随机，但你的交易不行啊，所以设定一些基于买点位置的观察指，箱体，均线，等等，离你买点最近的那个支撑位，就是你短线的保命位置。

在这个位置，是不能买入之后，没有正反馈，而选择乱熬票的。再强的票都不行，因为大势不明朗。

如果真的发生了阶段性的大板块风格切换，到时候板块内的票，再好都有风险。

前几个月，在新能源里面，买入被套，装死熬票最后能熬出新高来，但接下来，可能就要教这些无脑型选手做人了。

想想2年前，锁仓白马，锁仓核心资产，不就是这个套路么？当几年，所有人都把无脑买白马，无脑锁仓当金科玉律，后来白马阵营里的一场大跌，就再也没有回去了。

2021年长春高新520元。今天，长春高新177元。

最后总结一下：

我不主观看空新能源，我只是觉得当下新能源的风险性在加大，交易盈利确定性在降低。

我也不主观看多主板权重，低估值板块，我只是觉得，当下，至少阶段性的，他们的风险性低，潜在惊喜大，值博率高。

然后，如果判断错了怎么办？

新能源继续涨，主板权重这些继续低迷，该怎么办？

错就错了呗。错了就纠正，但是短期，哪怕这个思路错了，你能亏多少？你又会错过多少？

又不是没错过，又不是没亏过，最主要的是，错了，代价不会太大，那就是可以接受的。

今日强趋势股梳理：

高空风能：中路股份

光热发电：三维化学

储能：智光电气

种业：大北农

电力：国电电力

(这是每日复盘新增加的一个板块，罗列出当天处于强势上涨，且整体日K是属于强趋势的个股。

这些票，次日并不一定会涨，很可能会直接跌，进入调整。所以，他们仅作为一段时间的观察标的， 至于交易，需要配合各自的交易模式。）

（仅为复盘之用，非荐股)

今日题材梳理：

支撑指数的主要板块

1）绿电

动力源，深南电A，万和电气，动力新科，通达股份，雄韬股份，京运通，国机重装；德固特，达志科技

2）油气

德龙汇能，大庆华科，惠博普

今日北向资金净买入 51.51  亿