孙哥笔记：大胆试单，做错就diao

大盘一路承压，沪深单边走弱。周五涨停60+，看点主要在：强势运行的碳中和、盘中突起的国防军工。从次新、摘帽，两大情绪上升因子受热捧来看，是很典型的题材炒作周期。

周五跌的都是按照价值投资去理解的板块：化工、酿酒和碳中和弱关联的煤炭钢铁弱势，连低估值的银行、地产也没放过。也就说说，美债收益率上升对所有估值型的品种都造成了压力。

相反，碳中和虽然讨论得多，哪有一篇文章是探讨估值的？

价值投资按估值去推，题材炒作就是根据行情级别按照倍数给高度。说个简单的概率吧，大级别的题材，龙头3倍、分支龙头2倍都不为过，不是说不跌，而是停停走走甚至大跌考验人性，慢慢走出来。有心人去参考2017年的贵州燃气、2019年的顺灏股份，那都是两个非常典型的题材爆炒窗口。

记住这只是简单粗暴的概率预估，事实上交易细节很复杂，参与亏损后跑来骂人说我高位推股的锅一律不接。交易都是大胆推测，小心求证的过程，大胆试单，做错就屌。比如周四下午强博弈品种华银电力、南网能源、顺控发展，如果善于分配仓位，是值得一搏的，但是人性又很复杂，“不一定适合所有人”。

下周反弹的概率较大，但是主要行情还是偏题材做投机，次新、摘帽、高送三个情绪因子是重点。碳中和在下周还能玩一周，但是接近月底会告一段落。南网能源、长源电力、森特股份等老龙可能会迎来一次强震。

再说下周五的军工，盘中异动主要源于中美对话不如预期触发投机。异动点还是次新，中天火箭、天秦装备一马当先，广联航空亦步亦趋。这里不会是军工的大行情，纯投机，能起就起，起不来就放弃。

大胆试单，做错就屌，就是这样，晚安！