门焊死！坐稳、发射、起飞哦！

坤坤的大动作。

他的四只基金都做了不同程度的减仓，

1、易方达中小盘里减持了食品饮料，增持了计算机；

2、易方达蓝筹里减持了计算机，增持了电子行业；

3、易方达亚洲精选是减持了消费，增加了银行、地产；

4、易方达优质企业也减持了计算机，增持了医药和银行。

为何增持银行和地产，而不去大力追逐他自己也看好的新能源？

1、流动性宽松使得优质公司的股价已经涨了很多，纵然它们确实是好公司、好赛道，但现在的股价也已经反映了5年后的预期了。

2、这些预期还建立在一堆假设的基础上，但这些假设在未来都能逐一实现吗？这是不确定的，这也非常考验投资人的预判。

3、哪怕这些假设都能实现，这些好公司能够在5年后抵达预期目标，但今天的股价也已经反映得差不多了，如果这时候买它们，5年的漫长投资也不过只能获得一个平庸的赔率；而中间但凡有一个或者几个假设崩掉，那现在的股价可是要跌去30%甚至50%的。

4、在这样的市场环境下做投资，要么得在热门行业里，让自己懂得比别人更深更多，要么就干脆去小概率的冷门行业里，牺牲概率去找更好的赔率。

他的思路是：

如果股市关门5年，什么交易都不能做，那我对一家企业能带来的回报是不是满意的，是的话我才会把它放进我的投资组合。

但哪怕是按这个思路选出来的投资组合，在未来能够带来的回报率，也可能没有以前那么风光了。

市场方面，午盘号也说了。

关于yq：全国各地区防疫工作升级中

全国各地防疫的控制措施提升了。其实这是好事情，这次比较有效的控制方式。

站在投资的角度，重点注意：

1）疫情受损行业，比如说旅游业冲击会比较大，部分影院也会有冲击，部分地区室内健身娱乐场所也关闭了！

2）疫苗行业利好再起，不过已经有所表现了，期待也不要太高。

3）整体看yq对经济的冲击是有限的，但也是有的。

如果从经济的三驾马车来看出口，投资和消费。

冲击最大的是消费，出口这一块，由于全球各国都在加大马力发展制造业，所以这块增速也不会太快。

所以综合来看，下半年基建行业或有发力，财政政策和货币政策会有明显的偏向性宽松。

下半年，进口放缓，消费提振不起来，那么只能靠投资拉动。

下半年，传统基建可能会有一定的预期。

所以依然可以继续关注老基建相关品种，龙头还是三一，潍柴。

细分龙头的建设机械（塔吊租赁）：

再加一笔：

门焊死了，躺好，准备发射起飞！

产业消息：

工信部等三部门召开油气管道行业“工业互联网+安全生产”试点启动会。

下半年随着新基建行业的加速推进，市场对于新基建板块的认可度逐步提高，另一层原因是该板块今年上半年跌幅真的非常大。

作为5g应用的重要方向之一—工业互联网能带动的附加产值超过万亿，政策面对于工业互联网的支持力度也是比较大的！

目前不少资金已经从高位品种当中流出来分流部分到这些方向，个人觉得工业互联网这个方向还可以持续关注，他是一个中长期的逻辑，短期有催化剂，不过在节奏上不要去追涨，逢调整的时候再去关注。

像新基建的数据中心，信创等，其实也属于大范畴。

数据港：

我们文章这天提示抄底的，至今7个交易日，收益20%！爽歪歪了！

军工方面，成为最新抱团方向？？

开始吹了！

我们跟踪的是纵横股份，今天午盘号有细说。

另外，食品饮料方面，午盘号也表达了观点：

其他没动，继续坐等吃肉！

长期定投ETF：科创50（588000），创新药（159992）