变盘后，有哪些潜在新方向？

内容仅代表作者视角对部分热点个股或行业的学习解读，用于复盘和理解市场，而非投资推荐，追高买入风险极大，请谨慎使用独立研判。

抽水蓄能：抽水蓄能建设有望超预期

1、8月6日，国家能源局发布《抽水蓄能中长期发展规划（2021-2035年）》（征求意见稿），要求到2035年，抽水蓄能电站投产总规模达到300GW，目前，我国已建成抽水蓄能规模仅32.49GW，在建规模53.93GW，按照上述规划到2035年将达到300GW，未来十五年将扩大到约10倍。近日招商证券研报推荐抽水蓄能板块存在较大预期差。

2、但由于抽水蓄能单体规模较大，对自然资源的要求高，存在多种影响因素，因此资本参与积极性不高，比如在上一轮抽水蓄能规划中，原规划到2020年实现装机110GW，而实际完成量不到1/3，建设进度远远滞后。

3、相关公司有中国电建、粤水电等，具体可见下表：

新基建：转型之基，动力之源

1、新基建背景：下半年经济下行压力逐步显性化，居民贷款需求走弱。有望出现地方债加快发行，阶段性托底经济的情况。传统的铁公基对经济的拉动作用有限，产生的债务负担反而成为新的风险。

2、有利于经济转型升级和战略新兴产业快速发展的新基建获得政策青睐。3月以来，国家全方位密集部署新型基础设施建设相关政策并大力推进。

3、新基建五大重点方向：

（1）新能源基建：储能、氢能源、分布式光伏、海上风电。预计下半年新设碳减排工具且首期利率低于MLF操作利率的概率较大。碳中和投资有望获得定向低成本资金支持。

（2）国产软件&工业互联网：在如GIS 软件、ERP、工业软件等领域，国产软件虽有较强竞争力，但海外产品仍然占据一定份额，尤其在高端市场，研发设计类别份额往往更高，国产化空间较大。

（4）智慧城市&智慧网联汽车：投资机会主要在端侧基础设施的建设上，包括通信类、感知类和功能性基础设施三大类。

（5）医疗新基建：十四五规划全面推进健康中国建设，医疗服务需求有望加速扩大带动行业发展。人口老龄化、健康意识与收入双升，医疗支出提高，医疗服务市场规模将迎来量价提升。

（5）教育信息化：旨在以信息科技创新推进教学效率提升，强化教学质量，促进教育公平。双减政策下校内教学的回流将从需求端大幅促进教育信息化的快速发展。

智慧水务：水务信息化行业拐点

1、8月16日，上海发改委决定于8月31日召开居民听证会，调整居民阶梯水价：第一阶梯水价从3.45 元/m3调整至4.09 元/m3，其中供水价格为2.27/m3，应缴污水处理费1.82/m3，第一阶梯水价上涨约18.5%。

2、目前我国水价远低于世界平均水平，当前我国水价只有美国的12%左右，新加坡和以色列的1/4，两办法为供水企业提高水价提供了契机，新价格体系下给予供水企业准许收益率，水价提高丰厚了水厂利润水平，促进了其对水务信息化改造、水务智能化改造的资本开支。同步完成水环境全过程水质管理，提高居民饮用水水质。

3、2023年我国智慧水务市场规模将达251亿元，CAGR 高达25%，未来三年中国智慧水务投资规模将以8%左右的速度增长，智慧水务深度受益。

4、相关公司

中源协和：干细胞产业政策推动

1、8月17日国药监督管理局官网讯，就《人源性干细胞产品药学研究与评价技术指导原则（征求意见稿）》征求意见。为进一步规范和指导干细胞产品的药学研发和申报，促进干细胞产业发展，特制定本技术指导原则。

2、在生物安全法实施后，细胞合规来源是极其最重要的。本次征求意见稿明确了异体人源干细胞走药品路线的合法性，未来细胞产业中拥有干细胞库保存的细胞最多的企业将占的行业先机，2020年行业规模达4000亿美元。我国干细胞产业起步相对较晚，但发展较快，产业基础研究位列世界第二，干细胞专利约2500项， 2020年规模达到1200亿人民币。

3、涉及干细胞概念个股包括：中源协和（国内干细胞绝对龙头，已在18个省份建立细胞资源库）、南京新百（公司业务覆盖国内仅有的七家有资质脐带血库中的三家）、冠昊生物（拥有国内首家通过药监部GMP验收的人源细胞生产和管理平台）、开能健康（参股公司在免疫细胞及干细胞存储技术和自动化设备技术及产品）。

科创新源：锂电池+储能+参股半导体

1、公司持有54.94%瑞泰克，瑞泰克是国内少数能同时生产动力电池和储能系统吹胀式液冷板、钎焊式液冷板厂家之一，客户包括宁德时代、国轩高科、中航锂电等。

2、液冷板是动力电池和储能电池热管理的核心部件，新能源汽车和储能迅速发展，公司适时新增两条产线：动力电池钎焊式液冷板（预计产能 80万套/年）和储能用吹胀式液冷板（预计产能 150 万套/年），公司预计年产值合计 8 亿元左右。

3、参股安徽微芯长江半导体3.37%，微芯长江碳化硅衬底项目已主体封顶，可年产 12 万片 6 英寸碳化硅晶圆。、

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今日小彩蛋

8月17日讯，大老板主持召开中央财经委员会第十次会议强调，在高质量发展中促进共同富裕，统筹做好重大金融风险防范化解工作。

这个重大金融风险是指啥？今天已经先跌为敬了么？

种子法修订在即！

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