宁德时代的高光时刻可能要过去了

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锂电池

我们好像在给宁德时代（锂矿）打工

以前观察公司发展比较“简单”

如果大肆招聘，校招跑得欢，就说明这公司来年准备大展宏图，前景向好

现在呢，看不懂了

一边吹未来几年要投多少钱，另一边连人员成本也压缩

公司高管到底是看好自己还是不看好自己?

昨天，2022世界动力电池大会在宜宾开幕，但似乎成了锂的批斗大会，吐槽大会，诉苦大会。

主要就是因为锂的价格太高了，碳酸锂、六氟磷酸锂、电解液原材料以及负极的石油焦等上游材料均出现价格暴涨。

宁德老总曾，被原材料折磨的没有办法，就开始抱怨，用嘴巴喷

巨佬就是巨佬，骂一个崩一个，骂一群崩一群...锂矿股昨天就全军覆没了

另外，广汽董事长也吐心声：电池太贵！动力电池成本占到汽车总成本的40%、50%、60%，并且还在不断增加，活不下去了，自己要下场抢矿，自己做电池了，整车厂就特斯拉有钱赚，其他都亏钱。

我们好像在给宁德时代打工！

所以，且不说锂矿价格如何离谱，宁德时代自身又是怎么剥削产业链成员的呢？当时xx锂业没人要的时候干啥去了，宁德当初如果肯帮国内的xx锂业度过难关，哪怕参股扶一把，也不至于现在这么被动，对吧。

7.21讯：宁德时代拟在山东省济宁市投资建设济宁新能源电池产业基地项目，项目总投资不超过140亿元

疯狂扩产，然后怪上游涨价。。这不是电池扩产太多的原因吗？

同样的事情，你看电池老二亿纬锂能如何做？

7.21讯：亿纬锂能拟与紫金锂业、瑞福锂业签订《投资协议书》，三方拟合作在湖南省成立合资公司，分期投资建设年产9万吨锂盐项目，项目总投资规模预计30亿元

人家亿纬锂能就行动起来了，打不过就加入进去，没有中间商赚价差，不像xx到处吐槽

另外宁德还说，电池90%都可以回收

天齐说，他吹牛。

谁对呢？因为有熟悉的人打算投资回收这块，我还认真去查过：理论上讲是有利可图的。

新能源乘用车寿命一般为4-6年左右（顺便吐槽下，太不经用了），动力电池平均退役年限为5年，2021年动力电池回收总收益为71亿元，2030年将增至1074亿元，CAGR约为35%。

然而上述这些只是理论上的，实际上回收成本非常高，甚至可能超过制造新电池。所以在技术取得突破之前，这还是一个无利可图，甚至亏本的行业。

最重要的回收程度取决于锂价的高低，比如电池级碳酸锂价格如果低于20万，可能就亏本了。同时，动力电池回收体系非常分散，难以形成规模化。另外，现在成本最低的化学方法，污染严重，小作坊可以，大规模不可能，而其他方法成本太高，有心的可以看看A股上市公司回收龙头格林美财报就知道

然后今天中午宁德时代就回应锂回收商业上无法达到90%质疑：欢迎到广东邦普看先进量产技术（广东邦普循环科技有限公司创立于2005年，宁德时代为第一大股东，持股52.87%，主营资源再生利用技术研发、能量回收系统研发、新材料技术研发等）

这么厉害？？公布一下中报呗，15亿季度利润撑万亿市值大家都很慌啊

我还是上面那句：一切不说成本对比的都是耍流氓。你有本事回收，搞内循环，自己去搞，不要买碳酸锂了，千万不要张嘴就来。市场经济常识：假设锂回收成本那么低，碳酸锂现货价格在高位，那不得一堆人冲进去回收行业？有利可图，或者卖废旧电池的人干脆坐地起价，你要回收我的旧电池是吧，加价！所以一切都是供需决定价格的，你觉得贵可以去找便宜或者自己搞便宜的出来

假设回收一吨成本40万出头，卖45万左右，大概是这个数字，毛利率百分之10，西藏矿业生产一吨碳酸锂，好像就几万，天齐11万的样子，回收有啥优势？除非短时间技术有很大突破，但有技术跟量产又是一个概念。碳酸锂价格一跌，估计利润更低。能跟有矿的竞争？

当然，宁德现在敢这放豪言，这说明新能车的景气度还是不错的，对自己的电池技术也是相当自信，现在也需要这种企业，这类创新型企业是推动社会发展的重要基石

不过支持归支持，现在我是不敢买的，太贵了，而且还有严重的资本依赖症（不给钱就容易翘）

......

目前的震荡市场很难破，实际没有太好的赚钱效应

现在赚钱结账，都是按30分钟算，晚了就被割了，太卷了。。

市场回到了出手大概率被打的阶段，因此防守是现阶段最重要的事情

不过也不用太担心指数，不存在大跌概可能

最近新股又开始破发了，今天上市的科创板企业，隆达股份，盘中一度破发近12%。打新的时候留个心眼，看下价格和市盈率

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