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原创：佚名 基本面驱动 2022-08-29 - 小 + 大
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本文为公社团队集体出品，所有内容均来源于网络公开资料，仅做信息分享，无任何推荐之意，据此交易，风险自负。 生物柴油:全球加码绿色能源，生物柴油需求扩大 （来自韭菜公社www.jiucaigongshe.com）
1、事件驱动：欧洲能源供需矛盾加剧，生物柴油需求正在扩大，据海关数据显示，22年7月以税则号38260000出口的生物柴油总量相较于2022年6月份的出口量环比上涨53.66%。目前全球消费量超过4000万吨/年，对应目前超1万元/吨的生物柴油价格，市场规模超4000亿元。
2、原料端。生物柴油分为菜籽油、棕榈油等植物油脂为原材料或餐厨废油加工而成，目前后者是国内的主流产品，植物油加工的产品在政策下(最新的REDII政策将棕榈油列为高风险生物燃料原料)会逐渐减少，因此趋势是植物油加工或逐渐退出，减排属性最佳的废油脂制备生物柴油的规模将持续提升。
3、淘汰路径曲折。尽管欧盟最大的生物燃料生产国德国已表示将在23年1月前逐步淘汰基于棕榈油的生物柴油，但从原料结构来看，70%左右的生物柴油基于植物油，棕榈油占比最多，其次是菜籽油、豆油，废弃油脂占比在10-20%。22年7月18日至8月31日，印尼免征棕榈油出口税以加快削减加工厂庞大的棕榈油库存，这将显著提振生物柴油市场。其中我国就是全球第一大棕榈油进口国，棕榈油消费量每年约为600万吨，占市场总量的20%，而7月来自印尼的进口量明显大幅上升，税则号38260000生物柴油进口量上涨30.62%。
4、供需错配。各国政策明确生物柴油强制添加比例普遍在5%-15%之间，催生数千万吨级全球陆上交通需求市场。在柴油价格上涨的同时，生物柴油的主要原材料大豆油、菜籽油及棕榈油等受到宏观经济的影响，供应出现紧缺，价格明显上涨，棕榈油的逐步退出将对长期生物柴油供应造成深远影响。
5、行业概览。废油资源分散下行业集中度较低，其中北清环能、光大环境、伟明环保、旺能环境和瀚蓝环境在手产能规模都超3800吨/日。从市占率来看，主流八家上市公司餐厨运营产能市占率仅为32%，行业竞争格局相对分散。
6、相关公司：卓越新能(21年40万吨/年)、嘉澳环保(21年15万吨/年)、三聚环保(21年40万吨/年)、北清环能(计划新增70万吨/年)、东华能源(布局100万吨/年)。 （部分资料来自广发证券、华创证券） 火电灵活改造：电力系统调节能力提升的关键手段 （来自韭菜公社www.jiucaigongshe.com）
1、驱动：22年8月29日盘中消息，工信部等五部门联合印发加快电力装备绿色低碳创新发展行动计划。《行动计划》提出，加速发展清洁低碳发电装备。推进煤电装备节能降碳改造、灵活性改造、供热改造“三改联动”。
2、概况： （1）电力系统由负荷、电网、电源三部分组成，为保持电网的稳定性，需要实现源荷动态平衡。风电、光伏装机出力呈波动性、间歇性，增加了电源侧的随机性，随着新项目并网投产，消纳压力将加大。 （2）电规总院预测，未来三年新增新能源可靠保障容量较低，全国电力供应保障压力仍然较大。预计2022-2024年电力供应紧张的地区个数分别为5/6/7个，供需偏紧的地区个数分别为12/17/10个。 （3）电力系统的调峰能力是解决新能源消纳的核心，而系统调峰能力的建设有抽水蓄能、电化学储能、氢储能和火电灵活性改造等多种方式，其中火电灵活性改造具有性价比高、改造周期短且效果显著等优点，是当前条件下最可行的方案。 （4）火电灵活性通常指的是火电机组适应出力大幅波动、快速响应各类变化的能力，主要包括调峰幅度、爬坡速率和启停时间等，其中降低最小出力，增加调峰幅度是火电灵活性改造最广泛和最主要的目标。
3、《行动计划》提出火电装备提升方向： （1）开展在役机组及系统高效宽负荷、灵活性、提质增效、节能减排、深度调峰、机组延寿和智慧化等技术研究和应用。 （2）加快630℃、650℃清洁高效煤电装备应用。推动超临界二氧化碳发电技术应用。建设全流程集成化规模化二氧化碳捕集利用与封存应用项目。
4、市场空间： “十四五”期间电力系统进一步低碳转型，现存火电机组将完成2亿千瓦灵活性改造，增加系统调节能力3000~4000万千瓦，在不包括储能设备的情况下，平均改造投资30~90元/千瓦。 因此，“十四五”煤电灵活性市场空间约60-180亿元。若考虑存量煤电机组全部改造，则灵活性改造市场空间将达约600亿元，同时创造电力辅助服务运维市场。
5、相关公司： 青达环保：火电宽负荷改造将带来火电低温烟气治理设备的更新需求。 华光环能：火电灵活性改造之煤粉预热技术已与中科院进行产学研合作，63MW等级预热燃烧器已商业投运。 龙源技术：公司深耕火电燃烧控制领域，节能环保相关技术产品可以应用于超超临界燃煤机组。 二氧化碳发电：中密控股、金通灵、首航高科、兰石重装等。 （部分资料来自德邦证券、国泰君安、中泰证券、财联社等）
种业：转基因技术有望加速落地，利好头部企业 （来自韭菜公社www.jiucaigongshe.com）
1、事件刺激：种业公司近期走势强势，政策端全国农业科技创新工作会议8月25日在南京召开，李总理指出，农业现代化，科技是根本性决定性力量。另，全球干旱影响粮食产量。
2、转基因落地在即，利好头部企业：22年4月29日，农业部公布22年转基因生物安全证书；6月8日，国家级转基因大豆玉米品种审定标准引发并正式实施，考虑相关绿色通道等政策的可能落地，转基因后续推广节奏有望超预期，预计转基因种子在2023年前后或实现商业化落地并上市销售。
3、全球干旱影响粮食产量，大豆玉米现货价格维持高位 1）另，预计此次干旱将在一定程度上影响2022/23粮食产量。国外，美国大豆受影响程度低于去年同期；小麦全球产量有望基本稳定；玉米:欧洲玉米预期减产较多，欧盟预计减产超15%，乌克兰减产超25%。国内，中晚稻和玉米产量或有小幅下降。 2）国内大豆/玉米现货价格维持在高位，大豆8月26日为5875.79元/吨，同比上涨12.8%，国内大豆现货价也与国际保持联动，根据USDA8月供需报告供需仍处于紧张水平。全国玉米库存2021/22相较于2018/19水平仍有较大差距，全国玉米供应仍处于偏紧状态。 在当前全球粮食价格处在高位，多个国家限制粮食出口的环境下，转基因技术有望加速落地，利好种业龙头。
相关公司 登海种业（206亿）:玉米种子龙头，杂交玉米品种储备丰富。 大北农（369亿）:转基因技术领先，转基因玉米扩面积最广。 隆平高科（216亿）:玉米水稻双主业，转基因储备丰富，公司22年上半年营收增长主要来源于玉米种子。 荃银高科(114亿)：公司研发的抗虫性状突出、综合性状优良的双抗转基因玉米已培育成功。 先正达（待上市）:转基因性状专利储备丰富，研发水平国际领先。 （部分资料来自国信证券、公告、投资者调研） 每日涨停简图请至公社异动页面查阅。 （一）新晋一字
惠博普：天然气发电+油气工程+氢 1、22年8月1日公告，公司与全资子公司Solartem股份公司作为联合体在墨西哥城签订LERDO CCC号天然气发电厂项目，合同金额为3.19亿美元，年均合同金额约合人民币9.35亿元，占公司2021年度经审计营业收入的58.65%。子公司华油科思在多等地开展天然气管网的建设及运营工作，管理运营十多个天然气子公司。 2、公司主营油气工程及服务，项目集中于中亚、中东、南亚等地区，与俄罗斯有项目合作。公司十分重视氢能利用和相关技术的研发，也在持续进行相关项目的开发。
*ST金洲：启动预重整+黄金珠宝 1、22年8月26日晚公告，厦门中院决定对公司启动预重整程序，指定深圳市金大安清算事务有限公司担任临时管理人。 2、公司目前主要业务为厦门金洲和上海金叶的黄金珠宝首饰销售及委托外部加工业务。
（二）T字板
（三）一字、T字连板 （详情请见前期笔记）
ST通葡（2板） 新股：弘业期货、源飞宠物 （特别提示：目前部分机构买入席位背后系量化基金、私募资管等非机构身份，仅供参考） 高德红外（9670万，涨停）:东风猛士合作+红外芯片+无人驾驶 1、8月27日晚，东风集团旗下猛士科技全新豪华电动越野车亮相，该车与高德红外·轩辕智驾合作定制开发的红外热成像辅助驾驶系统，将之前海外高端车型专属配置的红外应用，全系标配于首发车型。 2、公司是国内唯一实现红外芯片量产的企业，完整掌握了红外探测器芯片在内的红外传感产业链核心技术，在全球红外热成像市场中排名第二；子公司轩辕智驾致力于智能安全驾驶领域，聚焦于毫米波雷达产品、儿童遗落安全系统的开发和远红外产品线的优化和市场开拓。
广汇物流（9079万，6.02%）:拟设煤炭储配公司+拟收购红淖铁路 1、7月26日晚公告，公告拟合资设立广汇物流广元煤炭储配有限公司。四川汇晟以现金认缴出资人民币4亿元持股80%，广汇集团以现金认缴1亿元持股20%。 2、5月30日公告，公司41.76亿元收购红淖铁路92.7708%股权，公司转型成为以铁路物流为主业的创新型现代物流运营商。红淖铁路目前运力3950万吨，预计23年四季度电气化改造后运力达到6000万吨，远期完成复线建设等续建工作后运力可达1.5亿吨/年，23年三季度末同将淖铁路连接后，有效解决准东、三塘湖和淖毛湖矿区大宗商品运输问题，成为煤炭资源出疆的最优通道。预计到24年铁路物流业务收入在主营中占比将超过50%。
经纬恒润（4652万，涨停）:半年报增长+蓝牙数字钥匙 1、8月26日公告，22年半年度净利润1.00亿元，同比增长266.30%。第二季度单季净利润同比增2745.62%；公司营收同比增长21.24%，主要系相关项目验收数量有所增加。 2、7月25日搭载公司蓝牙数字钥匙问界M7正式发布，蓝牙数字钥匙先后供货江铃福特领界、领域、领睿等江铃全系车型。公司智能开关产品在PACCAR新一代中卡全系车型上实现量产。
皇氏集团（4242万，-9.43%）:与西南油气合作光伏+Topcon+乳业 1、22年8月25日晚间公告，公司与中石油西南油气田公司战略合作1300MW集中式与分布式光伏发电项目。公司负责配套产业投资和分布式光伏项目投资协调工作。同日公告8月25日2022年上半年净利润约9597万元，同比增加813.61%。 2、22年8月22日晚公告，公司拟在阜阳经开区投建万头奶牛牧场、乳制品深加工厂项目及年产20GWTopcon高效太阳能电池项目。 3、公司是西南地区乳业龙头，发酵奶、常温酸奶是明星单品，乳品业务涵盖从种植到奶牛养殖、乳品加工、销售服务的全产业链，乳制品占营收70%。
英杰电气（4071万，16.17%）:半年报增长+设备电源+光伏 1、中芯国际签署框架协议，拟于天津新建12英寸晶圆厂，加码逆周期投资，扩产超预期，公司在半导体材料设备实现了部分设备电源的国产替代，比如MOCVD上的电源。公司上半年新增订单已超13亿元，同比增长45%左右，增长最多的是半导体等电子材料，增幅超过90%。 2、8月28日晚公告，半年度营收4.52亿元，同比增长67.87%；净利润1.22亿元，同比增长68.18%；其中第二季度，单季度扣非净利润6423.29万元，同比上升65.05%，光伏收入是公司当前主要的营收来源。
五方光电（3258万，-0.50%）:AR/VR摄像头用生物识别滤光片 1、机器视觉中的核心—生物识别滤光片门槛较高，目前可做生物识别滤光片的只有水晶光电五方光电，东田微3家。 2、公司产品生物识别滤光片可应用于AR/VR摄像头领域，直接客户主要为欧菲光、舜宇、信利、丘钛、立景等摄像头模组厂商。全球每生产5部手机，就有1部滤光片是公司制造。
西部创业（1532万，跌停）:股权转让+半年报增长+铁路电气化改造 1、8月24日晚公告，公司股东宁国运（持股29.47%）正与宁夏煤业（持股4.90%）筹划上市公司部分股份转让事项。本次转让暂不涉及上市公司控制权变更。8月23日晚发布半年报，营收10.18亿元，同比增长86.43%，净利润为1.51亿元，同比增长0.31%。 2、宁东铁路运营里程300公里，今年6月29日公司全资子公司宁东铁路计划实施电气化改造建设，总投资16.22亿元。此前国务院曾下发《“十四五”现代综合交通运输体系发展规划》，明确指出鼓励在交通枢纽场站以及铁路等沿线合理布局光伏发电设施。
亿晶光电（1287万，涨停）:光伏+太阳能组件 1、8月24日回复，公司现有5GW电池和5GW组件产能，另有5GW组件产能预计今年9月将达产，有设立德国分公司进行欧洲地区的产品销售。公司目前在建的5GW组件项目达产后，公司组件产能将达10GW，可生产210mm及以下尺寸规格的PERC及TOPCON组件。 2、22年半年净利润2361.61万元，同比扭亏为盈，新签海外订单同比大幅增长，新增海外客户22家，上半年公司国际发货975MW，同比增长297.13%。 3、公司5G智慧工厂项目预计今年第四季度全面达产，可减少20%以上人力需求，日均产出可提高7%左右，形成5GW电池﹢10GW组件的上下游生产配套产能。项目正常运行可实现年营业收入约90亿-120亿元。 （特别提示：本栏目仅截止发文时刻公告复牌股，后续公告将延后添加） 高斯贝尔：拟收购卫星通讯资产 1、8月29日晚间公告，公司拟以发行股份及支付现金的方式，购买青岛国数信息科技100%股权，交易作价尚未确定。本次交易完成后，公司主要业务范围将扩展至北斗卫星通信、电子信号处理、水声探测细分应用领域。公司股票将于8月30日开市起复牌。 2、该公司是军工资质完备的“三证”企业，率先推出了基于北斗区域短报文服务的跨洲际北斗通信产品，将北斗区域短报文通信服务拓展成为准全球通信服务。在国内消费北斗移动卫星通信产品细分市场中，产品市场占有率位居前列。
旋极信息：控制权拟变更 22年8月25日晚公告，公司拟筹划向特定对象非公开发行股份事宜，并涉及公司实际控制人陈江涛先生放弃部分表决权的相关安排。若前述事项完成，将导致公司控制权发生变更。公司股票自2022年8月26日(星期五)上午开市起停牌，停牌时间不超过2个交易日。 注：截止发稿，公司尚未发布新的公告。 无 JUST KEEP BUYING 更多精彩分享，请关注备用号。 韭菜公社 www.jiucaigongshe.com 公众号 |
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