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虽然今天市场反弹了，但是力度一般，小幅震荡，似乎大家并不是很高兴。那好吧，也许这时候比惨能让很多受伤的心灵得到一些安慰。 如上图，这个9月还没过了一半，一批白马股股价大幅回调，市值超千亿，月内跌幅超过10%的个股多达十余家。
值得注意，这些票多集中在医药和食品板块，其中头部猪肉股跌幅最惨，新希望、双汇发展、牧原股份等个股跌幅均超过10%。
8月份，应该是医药和科技跌幅最大，没想到9月份最差的是猪肉。 为啥讨论这些，因为今天长春高新跌停，引起业内投资者广泛关注，这一波，据我了解，有不少私募，都重仓硬扛下来了，想一想，真的挺疼。
我想提醒的一个风险，和基本面无关，但这个因素可能会导致抱团股票在短期内很难重新再站起来。前期市场强势板块的抱团和上涨，可以理解为一个正循环：“板块上涨——吸引更多基金申购——基金买入股票——板块上涨”。而现在，这个循环正被市场的调整打破，甚至可能逆向化：“板块下跌——促使基金赎回——基金卖出股票——板块下跌”。如上图，还有一个原因，北向资金的抛售行为加大了抱团股调整的压力，7月下旬以来，北向资金净流出的趋势比较明显。今日北向资金净流出金额31亿元，一度对指数反弹造成压力。从板块轮动上讲，指数缩量止跌，现在应该是情绪上升周期。盘面上，首先是创低价股、军工股反弹，天海防务涨10.56%，不过因为中印两国刚刚达成几点共识，军工的逻辑弱化。现在市场最大的题材应该是第三代半导体，穿越情绪周期的题材。 逻辑是10月中下旬十九届五中全会讨论划时代的“十四五”规划，这里有一个时间窗口，五年一次的计划，资金永不眠，往往会提高风险偏好。 主要突击方向当然是科技，十四五核心是个科技规划，这是由特殊历史背景决定的，五中全会的核心议题：科技体制攻关。 据说中国要在“十四五”期间投入约1.4万亿美元进行科技攻关，想根本上摆脱脱钩的困扰，建立产业安全、产业独立性，这是我们“十四五”要解决的核心问题。不过，我要提醒一下大家，这种纯风险偏好的炒作，不一定跟业绩有关，也不一定跟公司的基本面有很大关系。比如现在第三代半导体，逻辑最紧密的应该是露笑科技，三安光电这种公司，而逻辑很一般的聚灿光电是现在该题材的龙头所以，这种炒作，符合游资炒小炒差，击鼓传花的模式，大家要了解其上涨的本质原因，注意区别风险。最后，行情就说这么多，因为市场连续走弱，最近投资者情绪接近冰点，我觉得现在是认真学习，布局下一次大行情的潜伏期。
在这种缩量震荡的时候，周末看到一篇很有意思的研报，海通证券荀玉根总写的，叫《我读着这些书成长》
平时很多人在后台留言叫我推荐炒股类的书籍，我没有系统总结这个事情，今天这篇研报，很详细，告诉我们投资应该读哪些有用的书，他一共分享了四类。
第一类，讲股市历史一类的书，这里提到了《荣辱二十年》、《闲不住的手》等一些现在网上都很难买到的书。
第二类，投资理念，属于价值投资，查理芒格等这些牛人写的书。第三类，行为金融学，这个非常有意思，比如最经典的《乌合之众》，这种书股民看了不仅对投资有帮助，整个人生和价值观都会提高一个境界，不再是巨婴了。
第三类，居然是修身养性类的书籍，这个牛逼，不是一般人能看得懂，比如金刚经说什么，《知行合一王阳明》之类的。
我觉得吧，这个研报为啥在这个时点出呢，荀总是想告诉大家，在行情清淡时，可以放下现在市场的无序波动，让自己停一停，然后，花点时间认真读书，为自己充充电。很多普通投资者是拿不到这种研报的，我觉得应该分享给大家，算是一个福利，很用心的。
所有人，先点“在看”，然后在公众号对话框输入“看书”两个字，就可获取这份研报。
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