下一个抱团风口，开干！

两市低开后震荡盘整，尾盘集体收绿，上证指数表现稍强，创业板指重回3500点下方，市场分歧较为明显，两市成交额显著放大，连续三个交易日突破万亿元。各大指数表现较弱，一直处于水下震荡，双创指数回落比较厉害。钢铁、煤炭、有色资源类两市开盘领涨，尤其高镍、钴方向走强，锂电以及锂矿高开后回落，光伏、芯片半导体、以及新能源车继续占据市场重心，虽有分化但是整体板块仍涨幅居前，盘中证券板块异动大幅拉升窜至涨幅榜前列。医药医疗、白酒消费、地产等传统行业权重一度走弱。

每次大型赛事、奥运、欧洲杯等，股市都往往大跌，或者成交清淡，今天市场是如约而至的杀跌；同时，中电信过会了，预计下个月主板上市，融资金额排进历史前5，到时候会分流不少资金，形成抽血效应。

周五市场整体氛围都不是很好，前两日大涨后迎来调整，特别是创业板指，本来医药就在大幅下跌了，锂电池和半导体在连续上涨之后也调整，创业板指就只有下跌收场。尽管盘中有券商护盘，但是这种行为更像是掩护高位的品种出货。今日20cm赚钱效应明显降低，一些核心标的出现大幅杀跌，是非常明显的负面反馈信号，同时尾盘有资金回流主板抢先手，要注意下周的市场风格会开始发生变化。

军工：

军工上游原材料和中游制造企业业绩持续超预期兑现，验证行业高景气度将长期持续。目前市场节奏就是题材轮动上涨，军工板块前期调整企稳后迎来反弹，

科创板迈信林、航宇科技20cm尾盘涨停，先锋龙三力士开盘秒2板，而转债三力士大涨15%，转债真是无脑套利工具，特别是今日这种盘面，T+0的优势就更加明显了，至少当天能跑。

中军中航沈飞平台横盘震荡后向上突破，有点我们所说的老鸭头气势出来了。人气股江龙船艇、晨曦航空一度冲板，无奈盘面跟风效应太差，冲高回落，后排有长城军工、九鼎新材、中国一重首板涨停助攻。

建军节临近，这波会有反弹预期，但是越是拉升到月底越偏向于兑现。今日刚好周五，可以留意下周末消息持续发酵，下周重点是看中军的中航沈飞是否开启二波为信号，再观察人气股江龙船艇被板砸后的修复的反馈。

有色金属（金属镍）：

事件驱动：全球矿业巨头必和必拓22日宣布，与特斯拉签署镍供应协议，必和必拓旗下的西部镍业将为特斯拉提供作为电池制造原料的镍。电池制造对镍的需求将在未来十年或增长五倍以上。高镍化需求景气维持，上游钴、锂、镍供需行情改善下带动提价行情；国内供给受限及需求稳步提升支撑电解铝供需改善趋势，海外需求高景气支撑铝价格延续高位高位。

世界探明镍矿储量1/4在印尼，印尼80%镍矿分布在苏拉威西岛，该国是世界范围内红土镍矿储量最丰富的国家。印尼出口镍矿的70%流向中国，由于资源集中度高，加上需求不断增加，2014年印尼就出台了镍矿原矿出口禁令，印尼在2019年8月再宣布将全面禁止镍矿出口。

由于镍矿进口受阻，中国国内镍矿石，价格远高于印尼。之后中国和印尼两国加强产业合作，中国镍治炼企业纷纷布局苏拉威西岛，但是中国镍治炼企业在苏拉威西岛投资建厂，除去基本的工厂生产线投资，前期的投入成本往往也十分巨大。目前特斯拉主要供应商，如宁德时代等均推进在印尼建设高镍电池工厂。特斯拉自己也有推进跟印尼的合作！

反馈到市场早盘最强的信号就是青岛中程（持有Madani镍矿约2014公顷，持有的BMU镍矿约1963公顷），从4%左右直接竞价抢到涨停成交了近5400W,开盘直接大单堵死枪口成交2.15亿，这就是典型的弱转强信号，真正的交易机会就只有在竞价抢筹和开盘排队成交的机会，转强的信号在不断加强，20cm直接顶一字板超预期刺激了金属镍板块爆发。

先锋龙宏盛股份秒2板身位领涨，中军中国中冶、鹏欣资源（参股CleanTeQHoldingsLtd．拥有位于澳洲新南威尔士耶斯顿的镍钴钪矿项目）、中国一重首板涨停，盛屯矿业（年产高冰镍4.36万吨，高冰镍含镍量3.4万吨）、合纵科技（年产4.5万吨镍金属量高冰镍项目）破板回落，尽管部分后排冲高回落，但周末发酵后，下周是有修复的机会。

全面限制出口后，镍资源越来越紧缺。但由于新能源汽车快速发展，新能源汽车行业对镍需求正进入井喷周期。不排除在这个阶段金属镍有望走出一波新的行情出来，同时也是符合当前市场高低切换的风格，下周重点关注人气龙头青岛中程的超预期1进2反馈，及其关注中军鹏欣资源、盛屯矿业趋势机会，后排关注格林美、西部矿业、新兴铸管低吸机会。

光伏：这也是一个长线看好的板块，最近也是走趋势结构，国家要达到碳达峰和碳中和的目标，要大力发展新能源，而光伏就是其中非常重要的一类。之前出政策利好，在全国试点建筑物屋顶安装太阳能发电装置，这仅仅是一个开始，以后光伏产品的应用将更加广泛。当然，行业当中，肯定是最看好光伏建筑一体化的公司，毕竟当前政策利好下，其中的优质公司做中长线持有。

回到盘面高标意华股份（光伏跟踪支架）爆量T字回封3板，带动20cm捷佳伟创（太阳能电池设备供应商）趋势涨停，人气股金辰股份（HJT）五日线高位反包，还有亚玛顿（BIPV）稳步小阳主升浪走出近75%涨幅空间。20cm上能电器冲高回落，有点被创业板拖累，龙虎榜单机构大买，可见资金认可该股基本面，短期调整后依旧可以保持关注低吸机会。中军阳光电源和隆基股份新高徘徊，前期涨幅比较多，还在趋势上可以继续保持关注。

储能:午盘利好消息【发改委、能源局：到2025年实现新型储能装机规模达3000万千瓦以上】到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变。新型储能在推动能源领域碳达峰碳中和过程中发挥显著作用，到2030年，实现新型储能全面市场化发展。科陆电子午盘秒板，国内锂电池储能占有率第一，还是ST脱帽不久，叠加+超跌还是有补涨的预期，下周可以继续关注1进2机会，其他后排可以关注鹏辉能源、南都能源低吸机会。

汽车整车，这也是新能源汽车产业中的行业板块，锂电池是上游，汽车整车是下游。我们看到，这几日汽车整车开始反弹，特别是行业龙头比亚迪消化利空之后回到起跌点，而另一个行业龙头长城汽车又频出利好，这对于整个汽车板块的带动作用是非常大的。后市继续看好整个板块走势，短线可以跟进涨幅居前的板块龙头，中长线可以布局行业龙头。

而这一波的趋势标杆是江淮汽车，旗下新车思皓QX在6月份就已经上线了，还搭载了华为麒麟990芯片和华为鸿蒙OS系统。要知道上一波小康股份的赛力斯与华为合作走出接近3倍涨幅。搭上华为这个顶级流量，江淮汽车有机会走出“第二个小康股份”吗？龙虎榜单来看全是顶级游资+机构抱团大买过亿，下周不得不关注这条线持续性，另外海马汽车也是基于江淮汽车的强度，尾盘做的回首掏回封3板，有机会走出补涨龙头的气质，下周可以持续保持关注。

指数触及箱体上方压力附近，不能有效的突破，则回踩3550附近支撑，但下方箱体支撑位逐步抬升，所以下周一预期是探底企稳的过程，箱体内的震荡的幅度已经越来越小，底部的支撑越来越高，短期即将会出现突破的信号。万亿级别基本就是人气基础。

桑田路案例及盘口拆解

青岛中程：竞价超预期抢筹，大家都要抢，那么抢，开盘即巅峰，周末看发酵的程度，下周溢价没问题，周五有几个炸板，整体修复情况都要看青岛中程的强度。这票股性一直都挺好，刚开始，后面的表现方式会不一样。