风向变了！

这是小白的第484篇原创   

今天中午排队去做封闭以来第38次核酸，又碰到了那个说上周就是底的算命阿姨，阿姨看了我一眼说：你节前没满仓吧，不听老人言，肯定少赚钱。

因为太过伤心，忘记问阿姨后面股市要怎么走了，不过问题不大，阿姨反正说了，上周是底。

大盘4连阳，短线有回调压力，但大起大落的走势5月应该见不到。本月大概率是个结构性行情，前期因为业绩利空的超跌题材股有机会活跃一下，再就是受益于429会议的“抢工潮”概念。

今天虽然大盘指数一般，沪指收盘上涨0.68%，创业板指受宁德拖累下跌1.33%，但整体赚钱效应是很好的，两市共有3515只股票上涨，成交额达到9015亿元，是个开门红的行情。

大盘没什么好说的，业绩也都出完了，所以今天文章咱们主要聊聊结构热门个股。

先说个宏观信息，今天凌晨美联储议息会议如期进行，加息50bp，同时表示加息50个基点是可选项，但75个基点并不值得考虑。并宣布从6月开始渐进式缩表。

这个加息是符合预期的，算是靴子落地，6月开始缩表也是排除了“冲刺式”调整，所以昨晚美股涨了不少，整体逻辑就是利空兑现，且没有其他超预期信息，今天大A情绪也不错。

个股上主要聊聊宁德、海康及三棵树。

宁德，公司业绩出来当晚和昨天的文章中，我就反复表示了宁德跌不了太多的，果真收盘只下跌了8.15%，200亿资金盘中抄底。

而券商对宁德的点评口径，从业绩出来之前的“辟谣！不可能40亿更不可能20亿，坚信50亿的业绩”慢慢演变成了现在的“对不起，是我们数字算错了，不是公司不符合预期，而是业绩就该这个数”，新的细节测算看的我头疼…

要我说倒也不用测算那么细，其实看宁德的投资者无非三类，一类是做T的，他们不在乎业绩，只要知道宁德还是电池龙头就可以了；

一类是买长线的，他们也不在乎宁德一个季度的业绩，看的是电池行业处于快速增长的红利期，而宁德的市场地位、客户、技术、供应链、管理上都没问题；

最后一类是研究员，职责所在，可能不一定买了，但必须要把每一阶段的业绩聊清楚了。

宁德我没有抄底，市场争议很大，现在是资金博弈阶段，纯看基本面的话，现在估值也不算特别便宜。

还有是我怕跌到哪个临界点的时候，会带来某些大资金的爆仓，既然估值没有那么便宜我短期就不冒险了，还有很多其他好选择，所以短期策略就是场外观战、再考虑。

海康，海康开盘跌停是因为老美又在搞鬼故事，有外媒发文称美政府考虑针对海康的新制裁，今天海康在e公司表示：已关注到相关媒体报道，报道提到美国政府可能实施的制裁还有待核实。

单纯从基本面看的话，海康在供应链上已经进行了3年的供应商切换和备货，国产化程度比较高了，影响预计不会太大。海外业务上，有测算表示如果海康今年下半年从发达国家完全退出的话，对全年增速影响在5%-6%，不算太高。

从阴谋论层面去看的话，老美最近中期选举临近，不排除政客为了博选民眼球，搞这么一出炒作，消息真实性难以考证。

从资金面来看的话，当年整个科技板块就是因为制裁一蹶不振的，大家看到这个信息和海康的回复都慌了。

三棵树，早晨我刚在星球发完三棵树的分析和提醒，过了没一会就被拉涨停了。

一方面是之前三棵树计提应收款减值导致2021年业绩暴雷，管理层假期出来交流给的指引很积极2022年收入30%增长、利润率8个点，并着重强调了以后主要做小B和C端业务，大B地产业务占比已经下降至4.8%，2021年的减值计提的也比较充分，重涂行业也在2022年迎来拐点。

业绩和行业的具体情况留待后续验证，管理层传递的信息很积极、交流也很有耐心，给的观点和未来的战略方向也是没问题的，估值还低，今天这个上涨没问题。

另一方面是429会议给基建的定义是“仍未饱和”、“全面加强”，随着疫情缓解，5月预计会开始大型项目启动，包括一些市政、地铁等项目，抢工潮是能够期待得到的。

所以今天的行情应该也是建材的板块的行情，三棵树、坚朗、雨虹、北新涨的都不错，我昨天文章就专门提了建材这块。

聊到基建不得不说地产，节前是稳增长的地产行情，但节后风向已经变了，提醒大家千万要踩好节奏！

地产可以买，但要做好心理预期，大方向是“房住不炒”，头部企业股价肯定能继续新高、市场集中度一定会持续提升，但这是个长期的过程；短线地产可以买，买的是短线大跌之后的反弹，不要重仓、不建议做长。

那么为什么5月风向变了？

之前新能源车、锂电、光伏跌的多，一是跌估值，二是跌Q1业绩利空，现在业绩都出来了，该释放的利空都释放了，估值也有性价比了，5月没有业绩的情况下这种偏题材的板块和个股最容易活跃，而地产做为稳增长的板块，可做是配置的一环但不建议重仓。

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