今晚，聊点干货！

大家晚上好呀~

昨天小师妹还和大家说，冷清的时候，正是布局耐心等待收获之时，市场只要两根阳线就会改变多数人的信仰，没想到，阳线来得这么快！

我相信，市场这样上上下下，肯定已经把不少人搞晕了，到底是该买，还是趁反弹卖？

我们知道，领导层的想法，是希望Ａ股来一场慢牛，长牛。

但是，股市想要实现慢牛，需要上市公司，特别是代表指数的成分股，基本面波动不要太过剧烈，其次，需要市场的交易主体是长期的投资机构。

但从现在的Ａ股来看，少了散户的新三板明显就少了爆炒的氛围，说明Ａ股的去散户化，还有较长的路要走。

好在小师妹从不预测市场的短期走势，我们要做的就是在价格安全时买入，静待市场先生的发挥就好。

市场有巨幅波动，就是因为有不少不成熟的人，对于成熟的投资人来说，我们应该感到庆幸，这样一个暴涨暴跌的市场，看多了就知道谁是真正的优秀投资人，谁又是经不起市场考验的裸泳人。

一切都不着急，慢慢来。

昨天和大家进行了一个有意思的讨论：海螺水泥到底符不符合欧奈尔杯柄。

首先小师妹已经摆出了自己的判断：中国建材是，海螺水泥还差点成交量。

我在文章里，是这样表达的：

看到没，我怕有些人又是什么无脑满仓之类的，所以特别给海螺欠缺的条件，加粗加大又加黑，不过还是架不住有人认为我胡说八道，特别是海螺几年已经涨了几倍的情况下。

这两者，目前的区别，其实就是成交量：

我觉得海螺水泥如果能够再放量的话，还是很有希望确认这个杯柄的。

今天，我就不对海螺是否杯柄展开讨论了，通过昨天，我想和大家聊聊我对一家公司的成长之路的一些感悟。

小师妹一再和大家说，股市看的是预期。

而在股市里的人，却并不是都知道。

于是就造成了两种人活跃在市场：

一种人是等事件发生时再跟进，有时候利好足够大，还可以喝点汤，有时候利好出来时，已经要见光死了。

还有一种人，他们是做预期逻辑的，这种要求很高。

因为预期就是需要假设，多数人直接根据假设就会得出结论，从不考虑变数。

但还有一些人，他会在假设的时候，加上条件，只要条件在，就能推导出事情发生的必然性。

比如说，我看好水泥雨季后会涨价，你要分别站在水泥企业和消费者角度去看，他们都是怎么想的。

从水泥生产企业来说，他不像科技股一样技术升级那么快，只要产能不增加，区域内再联动协同一下生产进度的话，价格基本就是自己说了算。

消费者更着急，不管是建房还是装修，都想着第一时间搞定，结果先是碰到疫情，紧跟着连续大雨，等到雨季过去，谁不想快点赶工呢？

所以我们看到水泥股最近走得强，并没有因为下雨而出现利空下跌，这是因为这个行业后续超预期的订单是必然的结果，而且，赶工的增量并没有完全反应，毕竟还有一些后知后觉的人没看到赶工这个逻辑。

其实包括华为，特斯拉的国产替代，也是个这道理，国外不管是成本还是做事的节奏，都没办法和中国人比，国外的技术更新和运输成本没法和我们比，所以基于利益最大化的原则，他们当然是愿意选择国产供应商来降低成本，提升品质。

这个时候，要考虑的是特斯拉，苹果，还有什么东西没有国产化，而哪些公司又具备这些产品国产化的技术就行，另外，一家独大也不行，因为会垄断，所以有了立讯还要打造个歌尔，让他们竞争后，不管是品质还是价格，苹果才不会被动。

产业趋势一旦形成，其实和市场趋势一样，不要轻易说拐点，要说也至少要市场出现饱合以后，所以股价高并不是问题，问题在于股价高的逻辑有没有被透支，未来是不是再也没有成长空间。

中国建材重组后，原来市场上有多家水泥公司为了抢销量，进行恶性降价抢客户，现在只有一两家了，可以双方协商好，同时生产降低成本，保价，提价销售增加利润，整个行业基本面都不一样了，股价还高吗？

欧奈尔在他的书里说了个小故事：

一个商店有红衣服，黄衣服和白衣服，红衣服畅销，白衣服一般，黄衣服滞销，我们要做的当然是便宜，降价卖掉白衣服和黄衣服，然后大量购入红衣服来销售。

谁会想到红衣服太好卖了，赶紧卖光好多进一些白衣服和黄衣服来卖呢？