澄清了！！

复盘昨日行情，煤炭、氢能源和钢铁板块领涨市场，钻石培育、饮料制造和金属新材料板块领跌，两市上涨家数超3000家，截止收盘，大盘涨0.75%，创业板涨0.74%。

美方因芬太尼问题制裁四家中企，理由是打击芬太尼等药物滥用成瘾问题。

这也是国内极力打压的方向，始终对毒品问题零容忍，严格管制各类麻醉药品。

现在看来，事件并没有往我们担心的方向发展。美国制裁CXO企业的可能性不大，原因昨天提到过：

国内拥有全球最完善的CXO产业链以及工程师红利，使得国内CXO企业持续享受高性价比，拥有规模和技术优势同时承接更多海外订单。

继续往下细分，为什么说美方不太可能制裁国内CXO企业：

1.全球TOP20的海外大药企都是药明康德和凯莱英的客户，不可能就此阻断全球创新药研发进程。

2.国内CXO企业能帮助美国创新药企提高效率，现在最重要的小分子新冠药物都是国内CXO企业在做。

3.真正对行业具有决定性影响力的是基础科学领域，是我国的主要短板，生物科技领域在未来5-10年维度不太可能追赶上美国的水平。

综上，外围饱受疫情肆虐，小分子新冠药物的研发必须提速，真正有风险的是创新药企业，因为抢到了美国企业的蛋糕。

虽然不明确此次美方最终实体清单，但我选择继续坚持我的看法吧。

假如你是老板，竞争对手和服务商，你会选择打压谁?

----------

近两年美国对国内医药板块有明显制裁倾向的是华大基因，公司是做基因测序仪的，疑似有军方背景。

又因为涉及到人体的基因数据，所以各国对这块都比较敏感。

华大基因的子公司华大制造，是全球仅有的可以突破美国对基因测序领域的全球垄断的企业，具有替代性威胁，所以制裁是预期之内。

除非国内CXO企业对海外企业造成极大威胁，否则制裁与否意义不大！

----------

昨天山西汾酒一度跌停，尾盘小幅回升。

很多朋友在后台私信，表示对突然大跌表示不解，并询问这位置是否值得进场？

看下图，都能看懂大跌原因。

A股的尿性就是如此，不管三七二十一，就喜欢先把一事件或一种风格演绎到极致，届时才开始纠偏行情。

 白酒企业就看三要素，分别是品牌、渠道和管理层。

在年底的关键节点临阵换帅，引发了市场对年底产品出货的担忧，加之管理层变动历来是白酒逻辑的炼金石。

目前一线酒企五粮液和泸州老窖相继提价，给后排的白酒产商提供了一定的涨价空间。

根据渠道交流的信息，汾酒三季度就完成了180亿的全年任务，四季度除了青30复兴版之外，其他全部产品都是控量为主，预计22年Q1会实现不错的开门红。

 ---------

目前汾酒估值不低，因为确定性太强了，市场把23年的预期都打进去了，短期肯定是贵了但是也跌不下去。

现在汾酒的博弈逻辑很清晰：

1.经销商大会和春节开门红的情绪催化。

2.未来逐季度业绩持续超预期。

从目前的情况看，白酒股大概率会反复活跃到一季报附近。

山西汾酒这轮回调大概率是错杀，就看能否跌多点方便进场吧。

近期不止有经销商大会数据层面的催化，白酒企业也越来越聪明，会用各种方式希望平滑业绩波动，这会使得至少明年一季报行业增速会比较高。

综上，从行业层面到企业层面，大侠继续看好大消费的跨年行情，优先关注泸州老窖和山西汾酒。

---------

有问题欢迎评论区交流~