没你想得那么惨！

今天的市场受到华为制裁的影响，通信、电子、半导体板块跌幅居前。

市场的反应并不意外，因为昨天先知的文章里早已提示了市场中与华为相关的通信与电子产业链短期的预期风险。

但是，今天自主可控的半导体除了早盘的短暂冲高后，尾盘同样也伴随着其他科技股泥沙俱下，恐慌杀跌。

这样的一致下跌，不少朋友肯定疑问，我们昨天文章中所写的半导体的中长期确定性机会，

后面还确不确定？还有没有机会？

正好先知也在今天参加了华为全球分析师大会（会议记录已由先知突发小号发送，大家看完文章后可以移步到突发号）。

所以今晚的文章，先知就来拨开上市场上存在散户朋友们心里的几团迷雾，帮朋友们解惑的同时，也把今天听完华为大会的一些收获和自己的一些思考，为大家梳理成干货送给大家。

中午，市场传出新闻，称台积电停止接收华为订单，我们在机构的彭博终端上也进行了证实。

随后台积电进行回应称报道“纯属市场传言”，但是既没有“辟谣”也没有“澄清”。

于是大家开始将消息理解为：台积电果然将与华为割裂，华为这次可能真的“危在旦夕”，并开始担心国内会不会对苹果进行反制裁？

在各种传闻与猜测下，避险情绪叠加恐慌释放，导致今日科技板块整体回调，各子行业无一例外。

情况真的像大家心里想的那样悲观吗？

先知从机构的角度，借助信息优势和专家资源和市场经验，来帮大家理一理。

首先，台积电停止接收华为订单，这事据先知向台积电的人士了解到，是真的，所以台积电只说是消息为传言，而不是谣言。

但是，这个停止，真的意味大家看到消息时的第一反应：台积电与华为割裂吗？

错！因为据先知求证了解，台积电现在只是暂停，后续只要审核即可，现在他们内部在商议审核流程！

而且，关于台积电停止接单的事，我们在昨日的文章开头中就预告过。目前来看，华为在台积电已经投片的订单不受影响，但不能下新订单。

加上目前华为的核心物料库存均在半年以上，届时到期后台积电又不是完全卡死，只是要申请许可证，所以不必过分担忧与极致悲观！

接着，中国会不会对苹果进行反制呢？

先知认为大概率不会，苹果公司对于中国的电子产业链发展，以及经济带动就业都是有非常大的贡献的，而且从公司的层面来看，对于中国也是比较友好的，所以可能制裁的概率还是非常低的。

况且苹果产业链目前中美绑的太深了，老美当时贸易战也是对苹果产业链也是放了一马，这个也真的不好动，除非富士康已经把产能从大陆转移走了，所以至少现在来看，苹果算是友军，所以今天的盘面也有部分误杀的嫌疑。

所以，华为还是大家想象中的“危在旦夕”吗？

华为目前备有半年以上库存，同时对外采购芯片不受影响。悲观预期下，如许可证得不到延期，公司各业务板块或将战略收缩。芯片设计方面，华为产品体系将全面开放，为海思找备胎。虽然短期内或有冲击，等库存消耗完，前后衔接的过渡期有一定门槛，但是在终局思维下，海思将化整为零，赋能国内芯片设计公司，打开长期发展空间！

最后的问题，半导体还确定吗，还有机会吗？

先知结合这两天的产业链与专家调研，为大家绘制了一张图，把华为事件详细推演了一遍，各种可能与应对结果都已梳理在了上面：

接着，先知为大家列出今日华为CEO在分析师大会上的几个主要观点：

1、标准和产业割裂对任何一方都没有好处，进一步撕裂对整个产业整个社会会造成严重冲击。

2、过去几年华为复合增长率为27%，去年对美国采购187亿美金，美国允许的情况下公司仍会继续，公司也在进一步培育供应商构建更有竞争力的供应链。

3、美国利用自己的技术优势打压他国企业，必将削弱他国企业对使用美国技术的信心，必将削弱美国自身利益。

4、预计公司业务不可避免受到影响，华为正在评估，公司会尽最大努力寻求解决方案，也希望客户伙伴跟华为一起尽量消除此事带来的不利影响。

我们能够清楚地看到各种结果的推演，加上今日华为CEO所表述的观点，能够一定程度上化解了部分极端情况，最后综合各种条件环境，发生概率比较大结果，都指向到了半导体的核心技术自主创新上面。

所以先知认为半导体板块的长逻辑不变，其中设备与材料的国产化继续突进，各细分龙头公司的重要性也会逐渐凸显！

最后，希望大家看完今天的文章后，能够稍许抚慰今日的恐慌与悲观，同时先知也想给大家鼓鼓气！

特朗普在条件利于美国，使得他可以控盘时候，会跟你讲他制定的规则。

当他看到你成长到有挑战他地位时候，他就撕毁规则，这是典型的霸权主义逻辑。

而我们对霸权主义不能妥协，妥协就是投降，投降没有出路，更不能实现中华民族崛起之全民族共同梦想！

所以面对美国对华为的制裁，这属于大是大非的立场问题，需要我们给华为支持与信任！

关于中美科技决战，我们也需要抛弃分歧，站在共同的立场上。

华为与中国，除了胜利，别无选择！