骗筹！

近期光伏上下游博弈带来的景气度扰动，市场担心下游“买涨不买跌”，但机构调研得知，随着硅料价格松动，组件厂排产已明显好转1月排产上行，需求边际改善，组件龙头库存均不到1个月，22年1月排产明显提升，环比增10-30%，胶膜和玻璃厂1月订单环比增10-20%，排产边际上行。

需求侧，Q1海外印度、日本、波兰等市场抢装备货，国内招标已明显启动，分布式高景气，春节后产业链降价刺激地面需求，预期Q1淡季不淡，近期光伏回调后具备高弹性，行业基本面展望强劲，不具备持续大幅回调基础，站在当前时点，光伏2022年及以后展望越来越清晰，将呈现加速增长的局面，所以继续看好光伏主线以及其下沉细分的主线龙头机会。

昨天借着低风偏和年末兑现的市场情绪在盘中放利空，而今天又出现光伏ETF大额申购和光伏板块大涨，短短两天内上演的机构与散户博弈大戏，连机构群里的领导都在吐槽为了骗筹码也太不择手段了，简直是教科书级别的吸筹手法，如果是没有专业可靠信息渠道的噪音交易者，光看图听传言追涨杀跌的下场就是被摁在地板上反复摩擦，等吃饭行情来了机构负责吃而他们就是饭。

而在昨日市场因整县光伏的传闻而跳水，投资者预期不明心存恐慌时，先知第一时间监测到信息传播情况，并立即与机构和专家进行了权威论证与沟通，先后在盘中小秘圈以及盘后先知研报对光伏行业关于整县光伏谣言传闻进行了辟谣回应，及时向市场传播了权威客观真实的信息来打消困惑以正视听。

自媒体时代虽然信息很多，但噪音更多，真正具有价值的信息很少，能够及时获取有价值的信息的人少，能解读信息背后内涵认知的人更少，尤其是信息过度之后反而因为繁杂噪音而形成负面作用，寻求内涵的工作变得更加困难，但这也更凸显了小秘圈的价值与价值投资的意义所在。

投资只不过是换了一种形式的劳动，因为投资不但是一个辛苦的体力活，而且还要经常面临来自股价的精神压迫。

之所以说是体力活，因为一家上市公司的好坏，需要持续跟踪研究，价值投资从来不等于长期持有，长期持有的前提，一定是公司必须要持续向好发展。而在拓展能力圈，加深对上市公司认知，本身也是一个深度研究的过程，确实也是一个辛苦活。另外还要维护拓展自己的资源与市场关系，尤其年底忙于各种各样的应酬也是个累活。大家从我平时的作息时间也能看出，投资并不比其他行业轻松。

至于股价的精神压迫，因为一家公司30%的业绩增长，反映到股价上，并不是每天涨一点，每月涨一点，最终全年加一块12个月刚好涨30%，而是很可能，绝大部分时间都是不怎么涨，弱势震荡，甚至下跌，然后在一年中的某个月，甚至是几个交易日，直接是把全年30%的业绩增长，全给贡献了。公司的价值增长可能是线性的，但股价表现，一定是非线性的。

投资说容易也容易，如果是成长行业优质公司研究透了，认知到价值投资的本质，以及市场运行规律，然后就是守着精选优质的龙头，持续做好跟踪等待逻辑与价值兑现就好。只要基本面没变化，长年累月下来，就是赚业绩增长的钱，确实比较轻松和惬意。

但如果对一家公司没有深度认知，不知道自己赚的是什么钱，更不清楚市场的运行规律，那么在投资的过程中，每一天，每一分，甚至每一秒都是煎熬的。这个市场诱惑太多了，每天都有股票在涨，而自己的持仓，在某个阶段，却可能一直没表现，那么大概率最差结果就是：在贪婪与恐惧的人性驱动下，陷入追涨杀跌，最后赚个寂寞。所以，你未来的收益，藏在现在的认知与情绪里。

最近市场一回调，获利盘多外加人心不稳，各种幺蛾子满天飞，真是给我们机构与公司辟谣辟累了，除了已经发给大家的，还有其他很多听到的但是用常识就能发现瑕疵的或者和公司确认过其实不存在的谣言传言，没发更多，一方面不想打扰大家的情绪，一方面更不想被造谣生事之人利用，我来默默做好这层筛选过滤的隔离防护就好，这时候想要保持内心的平静还是要回归到投资的本质，还是希望大家把注意力放在买入之前的投资逻辑跟踪上面来守候兑现或者修正调整，少做预测，多做观测，如有不测，要有对策。